W tym sektorze bilansowane są emisje i pochłanianie dwutlenku węgla (CO2) w rolnictwie i leśnictwie. Emisje mogą być powodowane przez m.in. zabudowywanie gruntów, wycinkę lasów, przekształcanie trwałych użytków zielonych na grunty orne. Pochłanianie zachodzi np. poprzez gromadzenie biomasy w lasach, gromadzenie węgla w glebach.

Rozporządzenie UE 2018/841 włączyło do ram polityki klimatyczno-energetycznej do roku 2030 emisje i pochłanianie gazów cieplarnianych z sektora użytkowania gruntów, zmiany użytkowania gruntów i lasów i określiło cele w okresie od 2021 r. do 2030 r.

Obecnie określono, że w 2030 r. sektor LULUCF powinien zapewniać pochłanianie netto 310 mln ton ekw. CO_2. Dla Polski cel wynosi 38,1 mln t ekw CO₂ w 2030 r.  Za wyniki sektora LULUCF w Polsce odpowiada głównie pochłanianie dwutlenku węgla przez lasy (biomasa wytwarzana w rolnictwie nie wpływa na bilans, gdyż produkty rolne są zużywane w okresie roku).