W celu wsparcia KE w opracowaniu aktów delegowanych do rozporządzenia ws. Taksonomii UE została utworzona Platforma ds. Zrównoważonego Finansowania zrzeszająca różnych ekspertów i zainteresowane strony. W listopadzie 2022 r. wygasł 2-letni mandat pierwszej Platformy ds. Zrównoważonego Finansowania (tzw. Platformy 1.0).  

9 listopada 2022 r. KE zakończyła nabór 28 z 35 członków do nowej Platformy ds. Zrównoważonego Finansowania (tzw. Platformy 2.0).

Podobnie jak Platforma 1.0, nowa Platforma będzie skupiała 7 członków o charakterze stałym, reprezentujących następujące instytucje: Europejską Agencję Środowiskową (EEA), Europejski Urząd Nadzoru Bankowego (EBA), Europejski Urząd Nadzoru Giełd i Papierów Wartościowych (ESMA), Europejski Urząd Nadzoru Ubezpieczeń i Pracowniczych Programów Emerytalnych (EIOPA), Europejski Bank Inwestycyjny (EBI), Europejski Fundusz Inwestycyjny (EIF) oraz Agencję Praw Podstawowych UE (FRA). Ponadto, KE przewiduje możliwość zapraszania ekspertów ad-hoc (w zależności od tematu). 

W ramach Platformy 2.0 zostaną utworzone specjalne podgrupy, które będą przygotowywać dla KE rekomendacje w ramach trzech obszarów priorytetowych:

1. zapewnienie użyteczności taksonomii i szerszych ram UE dot. zrównoważonego finansowania;
2. opracowanie dodatkowych technicznych kryteriów kwalifikacji w odniesieniu do wszystkich sześciu celów środowiskowych taksonomii oraz ewentualnych zmian lub aktualizacji istniejących kryteriów;
3. monitorowanie przepływu kapitału na zrównoważone inwestycje.

Mandat Platformy 2.0 będzie obowiązywał 2 lata, tj. od I kwartału 2023 r. do IV kwartału 2024 r. KE przewiduje, że Platforma 2.0 rozpocznie swoją działalność na przełomie stycznia/lutego 2023 r.

28 lutego 2022 r. Platforma ds. Zrównoważonego Finansowania opublikowała końcowy raport nt. możliwości ustanowienia społecznej taksonomii (Social Taxonomy). W raporcie wskazano na rodzaje działań, które można uznać za zrównoważone społecznie i określono proponowaną strukturę taksonomii społecznej w ramach obecnych ram legislacyjnych UE dot. zrównoważonego finansowania. Społeczna taksonomia mogłaby wykorzystywać pewne elementy taksonomii środowiskowej, tj. kryterium znaczącego wkładu (Significant Contribution), kryterium nie wyrządzania znaczącej szkody (DNSH) oraz minimalnych gwarancji społecznych. Różni się jednak od taksonomii środowiskowej tym, że zawiera cele cząstkowe, które określają różne aspekty trzech celów społecznych:

• godna praca (w tym dla pracowników z całego łańcucha dostaw);
• odpowiednie standardy życia i dobre samopoczucie użytkowników końcowych;
• otwarte i zrównoważone społeczeństwo.

Powiązane cele cząstkowe koncentrują się na zdrowiu i bezpieczeństwie, opiece zdrowotnej, mieszkalnictwie, płacach, niedyskryminacji, źródłach utrzymania społeczności. Raport uwzględnia również wymagania dot. przyszłych kryteriów i wskaźników społecznych, a także pomysły dot. kolejnych kroków w celu opracowania taksonomii społecznej.

Treść raportu jest dostępna pod linkiem.

29 marca 2022 r. Platforma ds. Zrównoważonego Finansowania opublikowała końcowy raport nt. możliwości rozszerzenia ram środowiskowej taksonomii (Extended Environmental Taxonomy). Zdaniem Platformy taksonomia UE powinna obejmować całą realną gospodarkę, a nie tylko kilka "zrównoważonych" sektorów, zdefiniowanych w obecnych aktach delegowanych. Z tego względu Platforma w raporcie proponuje "rozszerzoną taksonomię", która nie ogranicza się do tzw. binarnego podziału na "zrównoważone działalności" (ok. 5% finansowanej działalności gospodarczej w portfelach banków i instytucji finansowych) i "niezrównoważone" działalności.

Platforma proponuje wprowadzenie do Taksonomii 3 nowych kategorii działalności gospodarczej: zieloną (w pełni zrównoważone środowiskowo działalności), czerwoną (działalności szkodzące celom taksonomii), żółtą – amber (działalności, które nie są zrównoważone środowiskowo, ale mają potencjał na rzecz przejścia na niskoemisyjną gospodarkę). Ponadto, do raportu została wprowadzona nowa kategoria działań, tj. o niskim lub zerowym wpływie na środowisko (LEnvI). Stanowią one ok. 30% wszystkich działań gospodarczych na rynkach i które mogą nigdy nie być częścią taksonomii UE. Zdaniem Platformy rozszerzona taksonomia mogłaby pomóc inwestorom w finansowaniu tzw. projektów przejściowych i zapobiegać zjawisku tzw. greenwashingu.

Treść raportu jest dostępna pod linkiem.

11 października 2022 r. Platforma ds. Zrównoważonego Finansowania opublikowała końcowy raport z rekomendacjami dot. minimalnych gwarancji na podstawie art. 18 rozporządzenia ws. taksonomii. Zapis ten wymaga od przedsiębiorstw wdrożenia procedur zgodnych z Wytycznymi OECD dla przedsiębiorstw wielonarodowych, Wytycznymi ONZ dot. biznesu i praw człowieka, w tym zasad i praw określonych w ośmiu podstawowych konwencjach wskazanych w Deklaracji Międzynarodowej Organizacji Pracy dot. podstawowych zasad i praw w pracy oraz zasad i praw określonych w Międzynarodowej Karcie Praw Człowieka.

W nawiązaniu do wymogów określonych w art. 18 taksonomii, autorzy raportu identyfikują cztery główne obszary, przez pryzmat których należy definiować minimalne gwarancje, tj. prawa człowieka (w tym prawa pracownicze), korupcja, podatki oraz uczciwa konkurencja. Obszary te zostały zanalizowane pod kątem zbieżności z kluczowymi unijnymi regulacjami, m.in. z  dyrektywą  ws. ujawniania informacji związanych ze zrównoważonym rozwojem w sektorze usług finansowych (SFDR), dyrektywą o sprawozdawczości przedsiębiorstw w zakresie zrównoważonego rozwoju (CSRD) oraz dyrektywą ws. należytej staranności w zakresie zrównoważonego rozwoju przedsiębiorstw (CSDD). Mając jednak na uwadze, że w chwili opracowywania raportu prace nad dyrektywą CSRD oraz CSDD nie zostały sfinalizowane, autorzy raportu skupili się na sformułowaniu rekomendacji dot. zgodności z minimalnymi gwarancjami na bazie międzynarodowych standardów, o których mowa w art. 18 taksonomii, wskazaniu nadchodzących regulacji i wymogów dot. ujawniania informacji o zrównoważonym rozwoju, jak również na zilustrowaniu na konkretnych przykładach potencjalnych niezgodności z minimalnymi gwarancjami.

Warto zwrócić uwagę, że w raporcie zostały sformułowane dwa kryteria, za pomocą których spółka może dokonać oceny przestrzegania minimalnych gwarancji. Zgodnie z kryterium procesowym spółka powinna ocenić, czy w sposób należyty wdrożyła procesy należytej staranności w odniesieniu do praw człowieka. Z kolei według kryterium celowego spółka powinna zweryfikować, czy w ramach jej struktury organizacyjnej bądź łańcucha wartości zostały potwierdzone przypadki nieprzestrzegania praw człowieka lub zasad należytej staranności.

Treść raportu jest dostępna pod linkiem.

11 października 2022 r. Platforma ds. Zrównoważonego Finansowania opublikowała raport nt. danych i użyteczności taksonomii UE. Raport odnosi się do obserwacji rynkowych w zakresie raportowania danych finansowych i niefinansowych, w tym kwestii strukturalnych, m.in. stosowania szacunków i braku raportowania niektórych metryk. Ponadto, w raporcie wyjaśniono kwestie interpretacyjne dot. stosowania różnej terminologii, rozbieżności między sprawozdawczością na poziomie UE a sprawozdawczością wewnątrzgrupową oraz wyraźne niedostosowanie ram regulacyjnych. W szczególności raport wyjaśnia niektóre kwestie techniczne w odniesieniu do niejasności w definiowaniu działalności gospodarczej w myśl zasady "nie wyrządzania znacznej szkody" (DNSH).

Dodatkowo oceniono wyzwania związane z użytecznością taksonomii oraz wykorzystanie równoważnych informacji i szacunków. W odniesieniu do sprawozdawczości w ramach art. 5, 6 i 8 taksonomii, w raporcie omówiono kwestie związane z zasadą DNSH, spójność stosowanych danych, kwestie użyteczności z pierwszym aktem delegowanym w sprawie klimatu oraz załączniki sprawozdawcze. Omówiono ponadto weryfikację danych oraz spójność z innymi aktami prawnymi, takimi jak CSRD, SFDR i MiFID II. Wreszcie, raport porusza kwestie międzynarodowe i analizuje zastosowanie taksonomii poza UE.

Zdaniem Platformy, istnieje potrzeba wdrożenia wspólnej terminologii w prawodawstwie UE dot. zrównoważonego finansowania, wyeliminowania powielania wykorzystania danych (test Principal Adverse Impact i DNSH), wdrożenia wspólnej definicji szkody i zharmonizowania definicji "minimalnych zabezpieczeń" i "dobrego zarządzania". W szczególności Platforma wzięła pod uwagę wyniki prac prowadzonych przez Europejskie Organy Nadzoru (ESAs) w odniesieniu do zapytań złożonych w sprawie interpretacji SFDR, a także raporty sporządzone przez Platformę w sprawie minimalnych zabezpieczeń. W sprawozdaniu przedstawiono zatem wysiłki zmierzające do usprawnienia ram zrównoważonego finansowania poprzez zaproponowanie zmian w rozporządzeniu w sprawie wskaźników referencyjnych, preferencji dotyczących odpowiedniości MiFID II i IDD, a także w SFDR i CSRD.

Treść raportu jest dostępna pod linkiem.